צילום: Shutterstock.

בעולם רווי מידע, טרנדים ומשפיענים, קבלת החלטות השקעה מבוססות מידע הפכה למורכבת מאי פעם. איך מבדילים בין מידע רלוונטי ונכון לבין מידע לא מבוסס, איזה כלי AI יכולים לעזור למשקיעים עצמאיים בשוק ההון ומה תפקידו של בית השקעות חזק בעולם זה?

הצפת יתר של מידע היא בעיה אמיתית, כמו שיודע כל ישראלי שחשוף לחדשות, שמועות ועדכונים באופן בלתי פוסק. הוא מגיע מכל מקום: קופץ בווטסאפ המשפחתי, נשלח כפוש לסמארטפון וכמובן רודף אחרינו באינטרנט.

התוצאה היא עומס מנטלי אדיר: המוח שלנו לא בנוי להתמודד עם כמויות כה גדולות של מידע, ובוודאי שאינו יכול לסנן, למיין ולארגן מתוכן תמונת עולם מסודרת, או תובנות שיעזרו לו להחליט מה לעשות עכשיו.

בפתח הדברים יובהר כי כתבה זו מהווה סקירה אינפורמטיבית ראשונית ותמציתית בלבד. ראוי לבחון כל קבלת החלטה או פעילות בנושאים מעין אלו באופן עצמאי, ואין לראות באמור לעיל ולהלן המלצה או תחליף לייעוץ מקצועי המתחשב בנתונים ובצרכים הייחודיים לכל אדם.

השפעת מהפכת הביג דאטה והבינה המלאכותית על עולם ההשקעות
בהתחלה, השפע הזה היה נראה לנו כמו ברכה. אם פעם המידע נמצא רק אצל אנשי מקצוע או בעלי תפקידים בכירים, היום חלק גדול ממנו חשוף לכולם. בתחום ההשקעות, עד לעשור האחרון, אנשי הפיננסים, בבנקים למשל, היו אלה שידעו איך להשקיע, ובמי. הם נשענו על עבודתן של מחלקות מחקר ענקיות, המאוישות בידי אנליסטים שקיבלו הכשרה מקצועית והתמחו בשוק ההון.

המשקיע מהשורה לא ידע כמעט כלום, ונאלץ להסתמך על מה שאמרו לו יועצים או מנהלי השקעות, לקרוא לעומק את העיתונים הכלכליים, ולנסות ללמוד בעצמו ככל האפשר. כל זה השתנה בעקבות כמה מהפכות. מהפכת הביג דאטה הפכה את האיסוף של נתונים רבים והגישה אליהם לקלים ופשוטים יותר; מהפכת הדיגיטציה אפשרה גישה נוחה למידע זה מכל מחשב או סמארטפון; ומהפכת ה-AI השלימה את המהלך, כאשר כלי בינה מלאכותית מייצרים עבורנו ניתוח מתומצת שמבוסס על שפע המידע שקיים ברשת.

עם זאת, הנגישות למידע לא בהכרח הקלה על חיי המשקיעים. בין ערוצי טלגרם שמבטיחים "מניה שאסור לפספס", סרטוני טיקטוק על הטרנד הבא בשוק, והתראות פוש בלתי פוסקות על מניות שעלו או ירדו ועל ביצועי הבורסות בארץ ובעולם, קשה לדעת מה באמת מהותי ומה רק מייצר רעש. גם כלים מבוססי AI, שמציעים תשובות מהירות לכאורה, לא תמיד מספקים תמונה עדכנית או שקופה לגבי מקורות המידע שעליהם הם נשענים, ולעיתים אף משלימים פערים באמצעות השערות לא מבוססות כדי לתת מענה מיידי למשתמשים. בתוך המציאות הזו, קבלת החלטות שקולה הופכת למאתגרת במיוחד, והפיתוי לפעול בהתבסס על טרנד, לחץ או המלצה לא מבוססת של משפיען כזה או אחר – גדול מאי פעם.

איך לדעת איזה מידע נכון ורלוונטי?
מחקרים בפסיכולוגיה של קבלת החלטות מראים כי עומס מידע מגביר חרדה, מקשה על חשיבה רציונלית ומגדיל את הנטייה לפעול מתוך דחף רגשי. אצל משקיעים, זה עלול להתבטא ברכישת מניה כשהמחיר שלה כבר גבוה מדי, רק כי כולם מדברים עליה; או במכירה מוקדמת מדי של מניה בגלל ירידה זמנית בשווקים ופחד מהפסד גדול יותר. גם משקיעים מנוסים, שכבר חוו מחזורי עליות וירידות והתרגלו לרמות התנודתיות שמאפיינות את השנים האחרונות, אינם חסינים להשפעות של סביבת המידע החדשה. גם הם עלולים להישען על מידע שנמצא ברשת או ברשתות החברתיות בעת קבלת החלטות השקעה, לעיתים מבלי לוודא עד כמה הוא עדכני, מבוסס או נשען על מקורות מהימנים.

מה שקריטי במיוחד בעת קבלת החלטות השקעה מבוססות מידע, הוא היכולת לסנן את המידע הלא חשוב, ולהתמקד במה שרלוונטי, מאומת ועדכני – נתונים פונדמנטליים, מגמות מאקרו, דוחות ועוד.

פתרונות טכנולוגיים, ליווי אנושי
מתוך הצורך הזה לעשות סדר בעומס המידע בעולם ההשקעות, נולד גם החיבור בין בית השקעות מנוסה כמו אקסלנס טרייד לבין טכנולוגיית AI תומכת החלטה. באקסלנס טרייד פיתחו כלי מדויק למשקיעים עצמאיים שנותן מענה ומגשר על הפער שבין שפע המידע הקיים ברשת לבין קבלת החלטות מבוססות מידע. מדובר בכלי בינה מלאכותית בשם צ׳אט AI ייעודי למשקיעים בשוק ההון, אשר זמין באפליקציית הלקוחות של הפניקס בית השקעות. הכלי מאפשר לשאול שאלות בעברית, לחדד נושאים שמעניינים את המשקיע ולקבל תמונה ממוקדת, עדכנית וברורה, בלי הצורך לצלול לעשרות מקורות ולנסות להרכיב לבד את התמונה המלאה. בשונה מכלי ה-AI הכלליים, כאן מדובר במערכת שנבנתה מראש עבור עולם ההשקעות ומתמקדת בהקשר מדויק, עדכניות, אמינות וסינון מידע רלוונטי בלבד.

מאחורי הממשק הפשוט פועלת תשתית טכנולוגית מתקדמת, שמבוססת על ניתוח שיטתי של אלפי ניירות ערך תוך שימוש בנתונים היסטוריים ועדכניים מהשווקים. המערכת יודעת לפרק מידע פיננסי מורכב – כמו דוחות כספיים, נתוני ביצועים ומגמות שוק – ולהציג אותו בעברית ברורה, לצד יכולת שיח שמאפשרת לשאול שאלות ממוקדות ולקבל מענה ענייני. כך הופך הצ׳אט AI למעין שכבת תיווך עבור המשקיעים בין שפע המידע לבין המידע הרלוונטי לקבלת החלטת השקעה כזאת או אחרת, ומסייע להם להבין מגמות מרכזיות, להשוות בין נתונים ולגשת לניתוח הרלוונטי להם לפני ביצוע פעולה בפועל.

בשורה התחתונה, בעידן של הצפת מידע מכל הכיוונים, היכולת לסנן רעשים מיותרים ולהתמקד במה שחשוב, היא קריטית למשקיעים. שימוש מושכל בכלים טכנולוגיים מתקדמים וייעודיים לתחום ההשקעות, בשילוב עם הידע המצטבר של בית השקעות מוכר ומנוסה כמו אקסלנס טרייד מבית הפניקס, יכול לסייע לבנות אסטרטגיית השקעות שמבוססת על עובדות ומספרים, ולא על רגשות או מידע לא מבוסס.

*האמור לעיל אינו מהווה בשום צורה שהיא ייעוץ/שיווק השקעות ו/או תחליף לייעוץ/שיווק השקעות המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם ואין לראות באמור משום הבטחת תשואה או רווח. לאקסלנס ניהול השקעות וניירות ערך בע"מ (להלן: "החברה") שמורה הזכות הבלעדית לשנות את הפרטים באתר ובהתקשרות נשוא האמור באתר זה בכל עת. כל התקשרות בין החברה לבין הלקוח ייעשה באמצעות הסכם התקשרות בהתאם לדין ותנאי ההסכם הם אלו שיחייבו את החברה והם בלבד. כל המידע, הניתוחים והנתונים המובאים לעיל הנם למטרת אינפורמציה בלבד. האמור במודעה זו נכון למועד פרסומה בלבד. לגילוי נאות אודות היותה של אקסלנס ניהול השקעות וניירות ערך בע"מ משווק השקעות ולא יועץ השקעות ולזיקתה למוצרים פיננסיים, ראה לשונית גילוי נאות באתר החברה בכתובת www.xnes.co.il